どんなに優れた戦略でも、1回のトレードでいくら動かすか（ポジションサイズ）が資金の寿命を決定づけます。勝率が高くても、1回の大きな損失で元本を大きく削るようでは、長期的な継続は不可能です。
回復の非対称性（非線形性）
「負けが連続しても再生可能」なのは、損失の深さが小さい場合のみです。例えば資金の20%を1回で失うと、元の水準に戻すには25%の利益が必要です。50%失えば100%の回復が必要になり、実質的に復帰は極めて困難になります。この数学的な非対称性こそが、固定リスク（1〜2%）を死守する唯一の理由です。
計算の実践
リスク金額 ＝ 総資金 × 許容割合（例: 1%）。これを1ロットあたりの値幅リスク（pips × pip value）で割ることで、感情を排した適切な枚数が算出されます。